中 關 村：國都證券股份有限公司關于公司有限售條件的流通股上市流通申請的核查意見書

 國都證券股份有限公司關于北京中關村科技發展(控股)股份有限公司
                  有限售條件的流通股上市流通申請的核查意見書


       2007年1月9日，北京中關村科技發展(控股)股份有限公司（以下簡稱“中關村”或
“上市公司”、“公司”）完成股權分置改革方案的實施；根據《上市公司股權分置改革
管理辦法》的有關規定和《北京中關村科技發展(控股)股份有限公司股權分置改革
說明書（修訂）》以及深圳證券交易所的相關規定，國都證券股份有限公司（以下簡
稱“國都證券”或“本保薦機構”）現就北京實創高科技發展有限責任公司（以下簡稱“實
創高科”）持有的中關村4,000,408股、北大方正集團有限公司（以下簡稱“北大方正”）
持有的中關村2,400,244股、國美控股集團有限公司（原名為北京鵬泰投資有限公司，
于2011年9月更名；以下簡稱“國美控股”）持有的中關村1,599,348股限售流通股股票的
上市流通問題，出具下列核查意見：

一、股權分置改革方案概述

       1、股權分置改革方案概述

       中關村非流通股股東以支付股份的形式，向方案實施股權變更登記日登記在冊
的全體流通股股東實施對價安排，流通股股東持有的每10股流通股獲得1.6股的股
份，支付對價總額為59,975,510股。其中：提出股權分置改革動議的非流通股股東北
京鵬泰投資有限公司、廣東粵文音像實業有限公司和海源控股有限公司合計支付對
價56,177,061股；北京鵬泰投資有限公司為未參與提出動議的六家非流通股股東墊付
其持有的非流通股份取得上市流通權所需執行的對價安排，合計支付對價3,798,449
股。

       2、股權分置改革方案實施日期

       2007年1月6日，公司刊登股權分置改革方案實施公告，確定實施股權分置改革
方案的股權登記日為2007年1月8日，2007年1月9日公司股票復牌恢復交易，股票簡稱
由“S中關村”變更為“中關村”，股票代碼“000931”保持不變。

二、本次可上市流通限售股份持有人在股改中所做各項承諾及履行情況
序    限售股份持有人                                                            承諾及追加承諾的
                                          承諾及追加承諾內容
號          名稱                                                                    履行情況
      北京實創高科技發                                                          無違反法律、法規的
1                      未參與股改動議。
      展有限責任公司                                                            情形發生。
      北大方正集團有限                                                          無違反法律、法規的
2                      未參與股改動議。
            公司                                                                情形發生。
                       1、所持有的非流通股股份自改革方案實施之日起，在二
                       十四個月內不通過深圳證券交易所上市交易或者轉讓；
                       在上述二十四個月禁售期期滿后，通過深圳證券交易所
                       掛牌交易出售股份的數量占公司股份總數的比例在十二
                       個月內不超過百分之十。
                       2、特別承諾
                       （1）如果 2006 年度中關村不能實現扭虧為盈，全體非流
                       通股股東將按每 10 股流通股獲送 0.3 股的比例追加送股
                       一次，追送股份的總數按本次相關股東會議股權登記日
                       中關村流通股股本計算為 11,245,408 股。一旦觸發上述追
                                                                                1、公司 2006 年度實
                       送股份條件，在中關村 2006 年度報告披露之日起 10 日內
                                                                                現盈利，2007 年度實
                       公司董事會將實施追送對價安排。追送股份對象為追加
                                                                                現每股收益 0.1 元以
                       送股執行對價股權登記日在冊的無限售條件流通股股
                                                                                上；
                       東，追加送股執行對價股權登記日的日期將由公司董事
                                                                                2、會計師對公司 2006
                       會確定并公告（最晚不晚于 2006 年度報告披露之日起 5
      國美控股集團有                                                            年度、2007 年度報告
3                      日內公告）。如果公司未能在法定披露時間內披露 2006
          限公司                                                                均出具標準無保留
                       年報，或者 2006 年度報告未被注冊會計師出具標準無保
                                                                                審計意見。
                       留審計意見，均視同觸發追送股份條件。
                                                                                因此，未觸發特別承
                       （2）如果 2007 年度中關村全年實現凈利潤低于 6,748.4694
                                                                                諾追送股份條件。
                       萬元，即每股收益低于 0.10 元（按現總股本 67,484.694 萬
                       股計算），全體非流通股股東將按每 10 股流通股獲送 0.3
                                                                                承諾已履行完畢。
                       股的比例追加送股一次，追送股份的總數按本次相關股
                       東會議股權登記日中關村流通股股本計算為 11,245,408
                       股。一旦觸發上述追送條件，在中關村 2007 年度報告披
                       露之日起 10 日內公司董事會將實施追送對價安排。追送
                       股份對象為追加送股執行對價股權登記日在冊的無限售
                       條件流通股股東，追加送股執行對價股權登記日的日期
                       將由公司董事會確定并公告（最晚不晚于 2007 年度報告
                       披露之日起 5 日內公告）。如果公司未能在法定披露時間
                       內披露 2007 年報，或者 2007 年度報告未被注冊會計師出
                       具標準無保留審計意見，均視同觸發追送股份條件。

    注：實創高科、北大方正在上市公司股權分置改革方案中未參與動議，其應支付的股權分置改革對
    價由國美控股墊付，根據《上市公司股權分置改革管理辦法》、《深交所股權分置改革工作備忘錄第
    16號——解除限售》等的相關規定，實創高科、北大方正已分別與國美控股簽署《股權分置改革墊付
    對價償還協議》并償還了相應的股份。其中，實創高科償還999,592股，北大方正償還599,756股，合
    計償還1,599,348股。


    三、上市公司自股改實施后至今股本結構變化和股東持股變化情況
    1、股改實施后至今股本結構變化情況

    上市公司在股權分置改革實施后至今，未因分配、公積金轉增導致公司股份總
數發生變化，亦未因新股（配股、增發、非公開發行）、可轉債轉股、回購股份等
導致公司股份總數發生變化。

    上市公司在股權分置改革實施后至今，因部分限售流通股已解除限售、高管增
持股份鎖定，公司股本結構變動如下：

                          變動前股份               變動股份數              變動后股份
       股份類型
                              (股)          增加(股)       減少(股)            (股)
 一、有限售條件流通股         240,024,490     1,660,173    226,823,838         14,860,825
1、國有法人持股                17,800,000             --      4,599,348        13,200,652
2、境內一般法人持股           195,227,858     1,599,348    195,227,858          1,599,348
3、境外法人持股                26,996,632             --     26,996,632                  0
4、高管鎖定股                                    60,825                             60,825
 二、無限售條件流通股        434,822,450    225,224,490          60,825      659,986,115
     三、股份總數            674,846,940              --              --     674,846,940

    2、股改實施后至今原非流通股股東持有有限售條件流通股變化情況

    ⑴廣東粵文音像實業有限公司所持上市公司40,494,948股限售流通股于2009年2
月2日獲準上市流通。

    ⑵聯想控股有限公司所持上市公司3,000,000股限售流通股于2009年4月21日獲準
上市流通。

    ⑶民生證券有限責任公司所持上市公司1,200,000股限售流通股于2009年8月27日
獲準上市流通。

    ⑷海源控股有限公司所持上市公司26,996,632股限售流通股于2009年11月17日獲
準上市流通。

    ⑸國美控股集團有限公司所持上市公司153,532,910股限售流通股于2015年3月30
日獲準上市流通。

    ⑹北京實創高科技發展有限責任公司因向國美控股償還股權分置改革墊付對價
999,592股，現持股數量變為4,000,408股。
        ⑺北大方正集團有限公司因向國美控股償還股權分置改革墊付對價599,756股，
    現持股數量變為2,400,244股。

    四、本次申請解除限售股股份的股東是否存在損害上市公司利益的情況

        截止本核查意見簽署日，本次申請解除限售股股份的股東不存在違規占用上市
    公司資金的情況，亦不存在上市公司為本次申請解除限售股股份的股東提供違規擔
    保的情況。

    五、本次限售股份可上市流通安排

        1、本次限售股份可上市流通日期：2015年12月14日；

        2、本次限售股份實際可上市流通數量為8,000,000股，占公司限售股份總數的
    53.833%，占公司無限售股份總數的1.212%，占公司總股本的1.185%；

        3、本次限售股份可上市流通情況如下：

                                                本次可上市流本次可上市流 本次可上市流
                                                                                      凍結的
序 限售股份持有人 持有限售股份數 本次可上市流通 通股數占限售通股數占無限 通股數占公司
                                                                                      股份數
號     名稱             (股)         股數(股)   股份總數的比售股份總數的 總股本的比例
                                                                                      量(股)
                                                    例(%)     比例(%)        (%)
   北京實創高科技
1 發展有限責任公      4,000,408      4,000,408      26.919%       0.606%       0.593%     0
   司
     北大方正集團
2                     2,400,244      2,400,244      16.151%      0.364%      0.356%      0
     有限公司

     國美控股集團
3                     1,599,348      1,599,348      10.762%      0.242%      0.237%      0
     有限公司

        合 計         8,000,000      8,000,000      53.833%      1.212%      1.185%      0


       4、本次有限售條件的流通股上市情況與股改說明書所載情況的差異情況

       實創高科、北大方正在上市公司股權分置改革方案中未參與動議、未出具承諾
    函，其應支付的股權分置改革對價由國美控股墊付。根據實創高科、北大方正分別
    與國美控股簽署《股權分置改革墊付對價償還協議》，實創高科向國美控股償還股
    份999,592股，北大方正向國美控股償還股份599,756股；償還后，現實創高科的持股
    數量為4,000,408股，北大方正的持股數量為2,400,244股，國美控股增加股份1,599,348
股。

    5、此前有限售條件的流通股上市情況

                                                                                   占公司總股本的
  序號      上市流通日期                   股東名稱           上市流通股數(股)
                                                                                       比例(%)

   1            2009-2-2    廣東粵文音像實業有限公司                40,494,948               6.00%


   2           2009-4-21    聯想控股有限公司                         3,000,000               0.44%

   3           2009-8-27    民生證券有限責任公司                     1,200,000               0.18%

   4           2009-11-17   海源控股有限公司                        26,996,632               4.00%

   5           2015-3-30    國美控股集團有限公司                   153,532,910               22.75%


六、股本結構變化

       本次解除限售前后股本結構變化如下：

         股份類型           本次限售股份上市流通前                        本次限售股份上市流通后
                                                           本次變動數
                                                               (股)
                             股數(股)          比例(%)                      股數(股)            比例(%)

一、有限售條件的流通股

1、國有法人持股               13,200,652          1.956%     -6,400,652          6,800,000        1.008%

2、境內一般法人持股            1,599,348          0.237%     -1,599,348                 0                 0

3、高管鎖定股                     60,825          0.009%                           60,825         0.009%

有限售條件的流通股合計        14,860,825          2.202%     -8,000,000          6,860,825        1.017%

二、無限售條件的流通股

1、人民幣普通股              659,986,115         97.798%      8,000,000     667,986,115          98.983%

無限售條件的流通股合計       659,986,115         97.798%      8,000,000     667,986,115          98.983%

三、股份總數                 674,846,940         100.00%                    674,846,940          100.00%


七、對有關文件的核查情況

       保薦機構核查了以下文件：
    1、北京中關村科技發展(控股)股份有限公司股權分置改革說明書；

    2、股權分置改革方案實施公告；

    3、中國證券登記結算有限責任公司深圳分公司登記存管部提供的中關村上市公
司股本結構表、限售股份明細數據表；

    4、中關村2006年度審計報告、2007年度審計報告；

    5、中關村2015年年度報告、2015年半年度報告；

    6、中關村限售股份解除限售提示性公告；

    7、股權分置改革墊付對價償還協議；

    8、國美控股同意實創高科、北大方正所持中關村限售流通股解除限售的函；

    9、其他相關文件。

八、結論性意見

    截至本核查意見簽署日，本次限售股份上市流通符合相關法律、法規、規章和
深圳證券交易所規則；限售股份持有人嚴格遵守了其在股權分置改革時做出的各項
承諾、遵守了相關的法律和法規；本次限售股份上市流通不存在實質性障礙；本保
薦機構和保薦代表人同意本次限售股份上市流通。



保薦代表人：薛虎




                                                    國都證券股份有限公司


                                                        二O一五年十二月